نقض شدن الگوی سر و شانه (Head and Shoulder Failure)
الگوهای سر و شانه مستقیم و معکوس میتوانند به دو طریق مختلف نقض(Fail) بشوند که عبارتند از: 1- نقض شدن قیمتی 2- منقضی شدن زمانی.
1- نقض شدن الگوی سر و شانه به لحاظ قیمتی(Price Failing)
الگوی «سر و شانه مستقیم» یک الگوی بازگشتی نزولی است اما در صورتی که این الگو Fail بشود نقش آن کاملا معکوس گشته و تبدیل به یک الگوی ادامه دهندهی صعودی بسیار قدرتمند خواهد شد، به گونهای که در لحظه نقض شدن الگو، یک سیگنال Buy صادر میگردد. نقطه نقض شدن الگوی سر و شانه در انتهای «سر» قرار دارد.
فرض کنید معاملهگر در یک بازار دوطرفه، پس از شکسته شدن خط گردن، اقدام به باز کردن پوزیشن فروش نماید، اما برخلاف تصورش روند بازار مجددا صعودی بشود. در ابتدا حدضرر پوزیشن، که بر روی شانه راست قرار داشته، زده میشود و سپس قیمت از کنار سر به سمت بالا عبور میکند و الگو بطور کامل نقض خواهد شد. در این حالت معاملهگر میتواند یک پوزیشن معکوس را از نوع Buy اندکی بالاتر از سقف الگو -یعنی بالای «سر»- باز نماید و امیدوار باشد با سود حاصل از معامله جدید تمام ضرر و زیان معامله قبلی بطور کامل پوشش داده بشود و حتی برایند مثبت خالصی برایش باقی بماند.
در بازار بورس ایران نیز اگرچه الگوی سر و شانه مستقیم نمیتواند مستقیما منجر به کسب سود گردد اما در عوض، نقض شدن این الگو میتواند موقعیت خوبی را برای خرید ایجاد نماید. بعنوان مثال در تصویر زیر مثال جالبی را از نقض شدن الگوی سر و شانه بر روی نمودار سهام شرکت سرمایهگذاری صنعت نفت (ونفت) مشاهده میکنید که منجر به صدور سیگنال خرید در 145 تومان و سپس صعود قیمت تا حوالی 200 تومان گشته است.
در مورد الگوهای «سروشانه معکوس» نیز وضعیت دقیقا به همین شکل است و الگوی «سروشانه معکوس» که ذاتا یک الگوی بازگشتی صعودی است در صورتی که نقض بشود تبدیل به یک الگوی ادامه دهندهی نزولیِ پرقدرت خواهد شد و یک سیگنال فروش اندکی پایینتر از «سر» صادر میگردد. بعنوان مثال در تصویر زیر که نمودار زوج ارز یورو/دلار را در تایمفریم یکدقیقه نمایش میدهد، میتوان اندکی پایینتر از «سر» اقدام به معامله Sell نمود و از نزول احتمالی قیمت منتفع گردید.
2- منقضی شدن الگوی سر و شانه به لحاظ زمانی(Time Failing)
همانطور که قبلا گفتیم تعداد کندلهای شانه چپ و راست باید تقریبا مشابه باشند. اگر مدت زمان تشکیل شانه راست بیش از حد به درازا بکشد ولی خط گردن شکسته نشود، معاملهگران نسبت به الگوی مذکور دلسرد گشته و بازار حساسیت خودش را نسبت به آن از دست خواهد داد. اگر تعداد کندلهای شانه راست بیش از دو الی سه برابر تعداد کندلهای شانه چپ بشوند و خط گردن شکسته نشود، میتوان عمر الگو را خاتمه یافته تلقی نمود. در این شرایط اصطلاحا میگوییم الگو به لحاظ زمانی «منقضی» شده است. منقضی شدن یک الگو به لحاظ «زمانی» یعنی الگو نتوانسته کارکرد اصلی خودش را در بازه زمانی مورد انتظار، به درستی انجام بدهد. برخی از الگوهای تکنیکال (مانند الگوهای سروشانه مستقیم و معکوس و همچنین الگوی مثلث) قابلیت منقضی شدن به لحاظ زمانی را دارند و تقریبا همه آنها در صورتیکه به لحاظ «زمانی» منقضی بشوند موجب رنج و راکد شدن بازار خواهند شد.
دیدگاهتان را بنویسید